نظرية موجات إليوت

 

تتميز منصة سهم ميتاتريدر5 بمؤشر اليوت ويف “Elliott Wave” وتمثل نظرية موجات إليوت تطورًا لنظرية داو المعروفة. وهي تنطبق على أي أصول أو التزامات أو سلع يتم تداولها بحرية (أسهم ، التزامات ، نفط ، ذهب ، إلخ). تم اقتراح نظرية الموجة من قبل المحاسب وخبير الأعمال رالف نيلسون إليوت في دراسته بعنوان “The Wave Principle” التي نُشرت عام 1938.

بعد تقاعده واكتشاف مرض خطير في جسمه ، بدأ إليوت في مراقبة أسواق الأسهم والرسوم البيانية على أمل فهم سلوك السوق. بعد أن قام بعمل كبير ، خلص إلى أن السوق ، كونه نتاج علم النفس السائد للجماهير ، اتبع بعض القوانين.

تستند نظرية موجات إليوت على قوانين دورية معينة في علم نفس السلوك البشري. وفقًا لإيليوت ، يمكن تقدير سلوك سعر السوق بوضوح وإظهاره في الرسم البياني على شكل موجات (الموجة هنا حركة سعرية صريحة). تقول نظرية موجات إليوت أن السوق يمكن أن يكون في مرحلتين كبيرتين: السوق الصاعد والسوق الهابطة.

يقترح إليوت أيضًا أن جميع تحركات الأسعار في السوق مقسمة إلى:

  • خمس موجات في اتجاه الاتجاه الرئيسي (الموجات من 1 إلى 5 في الشكل 1) ؛
  • ثلاث موجات تصحيحية (الموجات أ ، ب ، ج في الشكل 1).

تنقسم الأمواج إلى:

  • النبضات التي تخلق اتجاهًا موجهًا (صاعدًا أو هبوطيًا) وتتسبب في تحرك السوق بنشاط كبير (الموجات 1 ، 3 ، 5 ، A ، C في الشكل 1) ؛
  • التصحيحات (التراجع) التي تتميز بالتحرك عكس الاتجاه (الموجات 2 ، 4 ، B في الشكل 1).

في نظريته الموجية ، استند إليوت على مبدأ تقسيم الموجات. هذا يعني أن كل موجة هي جزء من موجة أطول وتنقسم نفسها إلى موجات أقصر (الشكل 2). تنقسم كل موجة إلى 3 أو 5 موجات. يعتمد هذا التقسيم الفرعي على اتجاه الموجة الأطول.

المبدأ الرئيسي في نظرية إليوت هو أن كل موجة اندفاعية تتكون من خمس موجات أقصر وكل موجة تصحيحية (ضد الاتجاه) تتكون من ثلاث موجات ، والتي يمكن رؤيتها جيدًا في الشكل 2. على سبيل المثال ، الموجة 1 في الشكل. 2 تتكون من 5 موجات أقصر لأنها موجة دافعة تخلق الاتجاه.

أطول دورة ، وفقًا لإليوت ، تسمى Grand Supercycle التي تتكون من 8 موجات Supercycle. تتكون كل منها الأخيرة من 8 دورات ، إلخ. على سبيل المثال ، يوضح الشكل 2 3 دورات أساسية. يمكن بسهولة ملاحظة أن الموجات الحافزة والموجات التصحيحية اللاحقة متناسبة. الدافع الأقوى هو التصحيح الأقوى والعكس صحيح.

تم انتقاد نظرية موجات إليوت لأنه لا يوجد دائمًا تعريف واضح لوقت بدء الموجة أو نهايتها. التصحيحات صعبة بشكل خاص في هذا الصدد.

نظرية موجات إليوت وأرقام فيبوناتشي

توفر أرقام فيبوناتشي الأساس الرياضي لنظرية موجات إليوت. تلعب أرقام فيبوناتشي دورًا مهمًا في بناء دورة السوق الكاملة الموصوفة بموجات إليوت. تتكون كل دورة من الدورات التي تم تحديدها من Elliott من إجمالي عدد الموجات التي تقع ضمن تسلسل أرقام فيبوناتشي.

عند الفحص الدقيق للشكل 2 ، يمكن للمرء أن يلاحظ أن دورة السوق الكاملة تتكون من موجتين كبيرتين ، وثماني موجات متوسطة ، و 34 موجة صغيرة. وبالمثل ، في سوق هابطة ، يمكننا أن نرى أن الدببة الفائقة الكبرى تتكون من موجة كبيرة واحدة ، وخمس موجات متوسطة ، و 21 موجة صغيرة. إذا واصلنا هذا التقسيم الفرعي ، فسنكون قادرين على ملاحظة 89 موجات أصغر ، وما إلى ذلك.

على التوالي ، يتكون الثور Grand Supercycle من موجة كبيرة واحدة ، وثلاث موجات متوسطة ، و 13 موجة صغيرة. في المستوى الفرعي التالي ، هناك 55 موجة صغيرة جدًا ، إلخ.

يستخدم هذا المبدأ عادةً في نظرية موجات إليوت على النحو التالي: يجب أن تستمر الحركة في اتجاه معين حتى تصل إلى نقطة معينة بالتوافق مع تسلسل أرقام فيبوناتشي التجميعي.

على سبيل المثال ، إذا تجاوز الوقت الذي لا يتغير فيه الاتجاه 3 أيام ، فيجب ألا ينعكس هذا الاتجاه حتى يبدأ اليوم الخامس. وبالمثل ، يجب أن يستمر الاتجاه حتى 8 أيام إذا لم يغير الاتجاه خلال 5 أيام. لا ينبغي أن يكتمل الاتجاه لمدة 9 أيام حتى يبدأ اليوم الثالث عشر ، وما إلى ذلك. هذا النمط الأساسي لكيفية حساب حركات الاتجاه ينطبق بالتساوي على بيانات الساعة أو اليومية أو الأسبوعية أو الشهرية. ومع ذلك ، هذا مجرد “نموذج مثالي” ، ولا يمكن لأحد أن يتوقع أن يكون سلوك الأسعار محددًا ويمكن التنبؤ به. لاحظ إليوت أن الانحرافات يمكن أن تحدث في كل من الوقت والسعة وأن الموجات الفردية لن تتطور بالضبط في هذه الأشكال المنتظمة.

خصائص الأمواج

تشبه الحسابات داخل نظرية موجات إليوت خارطة الطريق. كل موجة لها مجموعة من الخصائص. تستند هذه الخصائص على مصفوفات سلوك السوق.

في Elliott Wave Theory ، يتم إيلاء اهتمام خاص للوصف الفردي لكل موجة. إلى جانب ذلك ، هناك قوانين معينة مستخدمة للتشكيلات النسبية لموجات إليوت (الجدول أدناه). تتيح هذه القوانين التعريف المناسب لمكان بدء الموجة وطول مدتها. يتم قياس أطوال الموجة من أعلى إلى أدنى للموجة المقابلة.

موجة

العلاقات الكلاسيكية بين الأمواج

1

2

0.382 أو 0.5 أو 0.618 من طول الموجة 1

3

1.618 أو 2.618 من طول الموجة 1

60

0.382 أو 0.5 من طول الموجة 1

5

0.382 أو 0.5 أو 0.618 من طول الموجة 1

أ

0.382 أو 0.5 أو 0.618 من طول الموجة 1

ب

0.382 أو 0.5 من طول الموجة A.

ج

1.618 أو 0.618 أو 0.5 من طول الموجة A.

تم تأكيد العلاقات الكلاسيكية المذكورة أعلاه بين الموجات من خلال العلاقات الفعلية بنسبة خطأ 10٪. يمكن تفسير هذا الخطأ من خلال التأثيرات قصيرة المدى لبعض العوامل الفنية أو الأساسية. بشكل عام ، البيانات نسبية إلى حد ما. المهم هو أن جميع العلاقات بين جميع الموجات يمكن أن تأخذ قيم 0.382 و 0.50 و 0.618 و 1.618. باستخدام هذا ، يمكننا حساب العلاقات بين ارتفاع الموجة وأطوال الموجات. دعونا نفكر في خصائص كل موجة:

  • الموجة 1
    يحدث عندما تكون “سيكولوجية السوق” هبوطية عمليا. الأخبار لا تزال سلبية. كقاعدة عامة ، تكون قوية جدًا إذا كانت تمثل قفزة (التغيير من الاتجاه الهابط إلى الاتجاه الصاعد ، والاختراق إلى مستوى المقاومة ، وما إلى ذلك). في حالة الهدوء ، تظهر عادة تحركات سعرية غير مهمة في خلفية التذبذب العام.
  • الموجة 2
    يحدث عندما يتراجع السوق بسرعة عن المراكز المربحة التي تم ربحها بشق الأنفس. يمكن أن يتراجع إلى ما يقرب من 100٪ من الموجة 1 ، ولكن ليس أقل من مستوى البداية. عادة ما تصنع 60 ٪ من الموجة 1 وتتطور في خلفية المبلغ السائد من المستثمرين الذين يفضلون إصلاح أرباحهم.
  • الموجة 3
    هو ما يعيش من أجله أتباع إليوت. لوحظ زيادة سريعة في تفاؤل المستثمرين. إنها أقوى وأطول موجة ارتفاع (لا يمكن أن تكون أقصر) حيث تتسارع الأسعار وتتزايد الأحجام. تتجاوز الموجة 3 النموذجية الموجة 1 بمقدار 1.618 مرة على الأقل أو أكثر.
  • الموجة 4
    غالبا ما يكون من الصعب تحديدها. عادة ما تتراجع بنسبة لا تزيد عن 38٪ من الموجة 3. وعمقها وطولها عادة ليسا مهمين للغاية. لا تزال الحالة المزاجية المتفائلة سائدة في السوق. قد لا تتداخل الموجة 4 مع الموجة 2 حتى تصبح دورة الموجات الخمس جزءًا من مثلث النهاية.
  • الموجة 5
    غالبًا ما يتم تحديده باستخدام اختلافات الزخم. تزداد الأسعار عند أحجام التجارة المتوسطة. تتشكل الموجة في خلفية الإثارة الجماهيرية. في نهاية الموجة ، غالبًا ما يرتفع حجم التجارة بشكل حاد.
  • الموجة أ
    لا يزال العديد من المتداولين يعتبرون أن الارتفاع يمثل عودة حادة. لكن يبدو أن هناك بعض التجار متأكدين من عكس ذلك. غالبًا ما تكون خصائص هذه الموجة مماثلة تمامًا لتلك الموجودة في الموجة 1.
  • الموجة ب
    غالبًا ما تشبه الموجة 4 كثيرًا ويصعب تحديدها. يظهر حركات صعودية طفيفة على أساس التفاؤل.
  • الموجة ج
    موجة متناقصة قوية في خلفية الإقناع العام بأن اتجاه جديد متناقص قد بدأ. في غضون ذلك ، يبدأ بعض المستثمرين في الشراء بحذر. تتميز هذه الموجة بقوة دفع عالية (خمس موجات) وطول يصل إلى 1.618 ضعف الموجة 3.

لسوء الحظ ، يتم ملاحظة موجات إليوت جيدًا في السوق “القديمة” ، لكنها باهتة إلى حد ما بالنسبة للمستقبل. هذا هو السبب في أن الاستخدام العملي لنظرية موجات إليوت غالبًا ما يكون صعبًا ويتطلب معرفة خاصة.